ईडरिंगटन हेजिंग फॉरेक्स

हेजिंग क्या है क्योंकि यह विदेशी मुद्रा व्यापार से संबंधित है जब कोई मुद्रा व्यापारी किसी मौजूदा या अनुमानित स्थिति को विदेशी मुद्रा विनिमय दरों में एक अवांछित चाल से बचाने के इरादे से किसी व्यापार में प्रवेश करता है वे कहा जा सकता है एक विदेशी मुद्रा बचाव में प्रवेश किया है। एक विदेशी मुद्रा बचाव का उपयोग करके ठीक से, एक व्यापारी जो लंबे समय से एक विदेशी मुद्रा जोड़ी है खुद को नकारात्मक जोखिम से बचा सकता है, जबकि व्यापारी जो कि एक विदेशी मुद्रा जोड़ी कम है, ऊपर की जोखिम से बचा सकता है। खुदरा विदेशी मुद्रा व्यापारी के लिए हेजिंग मुद्रा व्यापार के प्राथमिक तरीकों के माध्यम से होता है: स्पॉट अनुबंध अनिवार्य रूप से एक नियमित प्रकार का व्यापार होता है जो एक खुदरा विदेशी मुद्रा व्यापारी द्वारा किया जाता है। क्योंकि स्पॉट कॉन्ट्रैक्ट्स की एक छोटी अवधि की डिलीवरी डेट (दो दिन) होती है, वे सबसे प्रभावी मुद्रा हेजिंग वाहन नहीं हैं। नियमित रूप से हाजिर अनुबंध आमतौर पर हेज की आवश्यकता के मुकाबले बचाव की आवश्यकता के मुकाबले एक हेज की आवश्यकता होती है। विदेशी मुद्रा विकल्प, हालांकि मुद्रा हेजिंग के सबसे लोकप्रिय तरीकों में से एक हैं। अन्य प्रकार की प्रतिभूतियों पर विकल्पों के साथ, विदेशी मुद्रा विकल्प खरीददार को सही देता है, लेकिन भविष्य में कुछ समय पर किसी विशेष विनिमय दर पर मुद्रा जोड़ी खरीदने या बेचने का दायित्व नहीं देता है। नियमित विकल्प रणनीतियों को नियोजित किया जा सकता है, जैसे कि लंबे समय तक चलना। लंबे समय से गड़गड़ाहट और बैल या भालू फैलता है। किसी दिए गए व्यापार की हानि की क्षमता को सीमित करने के लिए (अधिक जानकारी के लिए हेडिंग के लिए शुरुआती गाइड देखें।) विदेशी मुद्रा हेजिंग रणनीति विदेशी मुद्रा हेजिंग रणनीति चार भागों में विकसित की गई है, जिसमें विदेशी मुद्रा व्यापारियों के जोखिम जोखिम, जोखिम सहिष्णुता और रणनीति की वरीयता शामिल है। ये घटक विदेशी मुद्रा बचाव को बनाते हैं: जोखिम का विश्लेषण: व्यापारी को यह पता होना चाहिए कि वर्तमान या प्रस्तावित स्थिति में वह किस प्रकार के जोखिम (जोखिम) ले रहा है। वहां से, व्यापारी को यह अवश्य पहचानना चाहिए कि इस खतरे को अनफिट करने पर क्या प्रभाव पड़ सकता है, और यह निर्धारित करें कि मौजूदा विदेशी मुद्रा मुद्रा बाजार में जोखिम उच्च या निम्न है या नहीं। जोखिम सहिष्णुता निर्धारित करें: इस कदम में, व्यापारी अपने जोखिम जोखिम के स्तर का उपयोग करता है, यह निर्धारित करने के लिए कि कितने पदों के जोखिम को हेज किया जाना चाहिए। कोई भी व्यापार कभी शून्य जोखिम नहीं रख सकता है, यह उस जोखिम के स्तर को निर्धारित करने के लिए व्यापारी को निर्भर करता है जो वे लेने के लिए तैयार हैं, और अधिक जोखिम को हटाने के लिए वे कितना भुगतान करने के इच्छुक हैं विदेशी मुद्रा हेजिंग रणनीति निर्धारित करें: यदि विदेशी मुद्रा विकल्पों का उपयोग मुद्रा व्यापार के जोखिम को बाधित करने के लिए करता है, तो व्यापारी को यह निर्धारित करना होगा कि कौन सी रणनीति सबसे अधिक लागत प्रभावी है रणनीति को कार्यान्वित और मॉनिटर करें: यह सुनिश्चित करके कि रणनीति उस तरह से काम करती है जिस तरह से, जोखिम कम से कम रहेगा विदेशी मुद्रा मुद्रा व्यापार बाजार एक जोखिम भरा है, और हेजिंग केवल एक तरीका है कि एक व्यापारी जोखिम की मात्रा को कम करने में मदद कर सकता है जो वे लेते हैं। एक व्यापारी होने का इतना पैसा और जोखिम प्रबंधन है कि शस्त्रागार में हेजिंग जैसे दूसरे उपकरण का उपयोग करना अविश्वसनीय रूप से उपयोगी है सभी खुदरा विदेशी मुद्रा दलालों उनके प्लेटफार्मों के भीतर हेजिंग की अनुमति नहीं देते हैं ब्रोकर को पूरी तरह से अनुसंधान करना सुनिश्चित करें जो आप व्यापार से पहले शुरू करते हैं। अधिक के लिए, व्यावहारिक और किफायती हेजिंग रणनीतियां देखें। परिभाषा विदेशी मुद्रा बचाव विदेशी मुद्रा बाजार में प्रतिकूल चाल से मौजूदा या अनुमानित भौतिक बाजार एक्सपोजर की सुरक्षा के विशिष्ट इरादे से विदेशी मुद्रा बाजार में प्रवेश करती है। सरल शब्दों में, एक व्यापारी, जो लंबे समय से एक विशिष्ट विदेशी मुद्रा है, नकारात्मक पक्ष जोखिम जोखिम (एक निम्न मूल्य चाल) से रक्षा करने के लिए बचाव कर सकता है। दूसरी ओर, एक व्यापारी जो एक विशेष विदेशी मुद्रा को कम करता है वह जोखिम के जोखिम जोखिम (एक ऊंचा मूल्य चाल) से बचा सकता है। सट्टेबाजों और विदेशी मुद्रा हेजर्स दोनों एक विदेशी मुद्रा बचाव का सही उपयोग करने के तरीके के बारे में जानते हुए लाभ उठा सकते हैं। हेडर्स - एफएक्स जोखिम एक्सचेंज बैंक विदेशी मुद्राओं के लिए अंतरराष्ट्रीय स्तर पर सौदे करने वाले बैंकों को अक्सर व्यापारिक वाहनों सहित कई तरह से विदेशी मुद्राओं के जोखिम जोखिम का सामना करना पड़ता है। मुद्रा बचाव रखने से विदेशी विनिमय दर जोखिम का प्रबंधन करने में मदद मिल सकती है। व्यावसायिक इकाइयां अंतरराष्ट्रीय व्यापार करने वाले बड़े और छोटे वाणिज्यिक संस्थाओं के पास भी विदेशी मुद्राओं के जोखिम का जोखिम है। विदेशी मुद्राओं में बेचना और विदेशी विनिमय दर जोखिम को स्वीकार करना अक्सर दिन-प्रतिदिन का व्यवसाय होता है और व्यावसायिक प्रतिस्पर्धी रहने में मदद कर सकता है। रिटेल इन्वेस्टर्स विदेशी मुद्रा विनिमय दरों में प्रतिकूल चाल के खिलाफ खुली स्थिति की रक्षा के लिए खुदरा विदेशी मुद्रा व्यापारी विदेशी मुद्रा हेजिंग का इस्तेमाल करते हैं। मुद्रा बचाव रखने से विदेशी विनिमय दर जोखिम का प्रबंधन करने में मदद मिल सकती है। क्यों HEDGE FX जोखिम का जोखिम अंतर्राष्ट्रीय वाणिज्य तेजी से बढ़ गया है क्योंकि इंटरनेट ने व्यक्तियों और संस्थाओं के लिए अंतरराष्ट्रीय व्यापार और व्यापारिक गतिविधियों का संचालन करने के लिए एक नया और अधिक पारदर्शी बाजार प्रदान किया है। अंतरराष्ट्रीय आर्थिक और राजनीतिक परिदृश्य में महत्वपूर्ण बदलाव ने विदेशी मुद्रा दरों की दिशा में अनिश्चितता को जन्म दिया है। इस अनिश्चितता से अस्थिरता और विदेशी मुद्रा दर जोखिम और ब्याज दर में बदलाव के लिए एक प्रभावी वाहन की आवश्यकता होती है, साथ ही साथ, भविष्य में वित्तीय स्थिति को प्रभावी रूप से सुनिश्चित करने के लिए। विदेशी मुद्रा दर जोखिम जोखिम एक्सचेंज विदेशी मुद्रा दर जोखिम का जोखिम लगभग सभी अंतरराष्ट्रीय व्यापार और व्यापार का आयोजन करने के लिए आम है। विदेशी मुद्राओं में वर्गीकृत वस्तुओं या सेवाओं की बिक्री करना और आप तुरंत विदेशी मुद्रा दर जोखिम को बेनकाब कर सकते हैं यदि किसी फर्म की कीमत का उद्धरण एक विदेशी विनिमय दर का उपयोग करने के लिए समय से पहले उद्धृत किया जाता है जो उस बोली पर उचित माना जाता है, तो विदेशी विनिमय दर का उद्धरण आवश्यक रूप से वास्तविक समझौते या प्रदर्शन के समय उपयुक्त नहीं हो सकता है अनुबंध। एक विदेशी मुद्रा बचाव रखने से इस विदेशी विनिमय दर जोखिम का प्रबंधन करने में मदद मिल सकती है। ब्याज दर जोखिम एक्सपोजर ब्याज दर एक्सपोजर एक विदेशी मुद्रा अनुबंध में दोनों देशों के मुद्राओं के बीच ब्याज दर विभेद से संबंधित है। ब्याज दर अंतर भी एक अग्रेषित या वायदा अनुबंध को बचाव करने के लिए भुगतान किए गए कॉर्टरीक्वाट लागत के बराबर है। एक साइड नोट के तौर पर, मध्यस्थता निवेशक हैं, जब विदेशी मुद्रा स्थान की दर के बीच ब्याज दर के अंतर और या तो आगे या वायदा अनुबंध या तो बहुत अधिक या बहुत कम हैं। सरलीकृत शब्दों में, एक मध्यस्थ तो बेच सकता है, जब वह ले जायी गयी लागत उस अनुबंध की वास्तविक ले जाने वाली लागत के प्रीमियम पर होती है जो बेची जाती है। इसके विपरीत, एक मध्यस्थ तो खरीद सकता है, जब उस लागत का वह खर्च कर सकता है जो अनुबंध की वास्तविक लागत से कम होता है। किसी भी तरह, आर्बिट्राजर ब्याज दर विभेदों के कारण एक छोटे से मूल्य विसंगति से लाभ की तलाश कर रहा है। विदेशी निवेश स्टॉक एक्सपोजर विदेशी निवेश कई निवेशकों द्वारा एक निवेश पोर्टफोलियो में विविधता लाने या निवेश पर एक बड़े रिटर्न की तलाश के रूप में माना जाता है, जो कि अर्थव्यवस्था में निवेश (एस) की तुलना में तेजी से बढ़ रहा है। अर्थव्यवस्था। विदेशी शेयरों में निवेश करने से निवेशक विदेशी मुद्रा दर जोखिम और सट्टा वाले जोखिम को उजागर कर सकते हैं। उदाहरण के लिए, किसी विदेशी स्टॉक के शेयरों को खरीदने के लिए एक निवेशक विदेशी मुद्रा (घरेलू मुद्रा के बदले) में एक विशेष राशि खरीदता है। निवेशक स्वतः दो अलग-अलग जोखिमों के संपर्क में है सबसे पहले, शेयर की कीमत या तो ऊपर या नीचे जा सकती है और निवेशक सट्टा स्टॉक प्राइस जोखिम के संपर्क में है। दूसरे, निवेशक विदेशी मुद्रा दर के जोखिम के संपर्क में है क्योंकि विदेशी विनिमय दर या तो सराहना या कम कर सकती है, जब निवेशक पहले विदेशी स्टॉक खरीदा था और उस समय निवेशक स्थिति से बाहर निकलने और मुद्रा को वापस लेने का निर्णय करता है (विदेशी मुद्रा का आदान-प्रदान करता है वापस घरेलू मुद्रा में) इसलिए, यहां तक ​​कि यदि एक सट्टा लाभ हासिल किया गया हो, क्योंकि विदेशी शेयर मूल्य में वृद्धि हुई है, तो विदेशी मुद्रा का अवमूल्यन होने पर निवेशक वास्तव में पैसे खो सकता है, जबकि निवेशक विदेशी स्टॉक धारण कर रहा था (और अवमूल्यन राशि सट्टा लाभ से अधिक थी)। एक विदेशी मुद्रा बचाव रखने से इस विदेशी विनिमय दर जोखिम का प्रबंधन करने में मदद मिल सकती है। सट्टेबाजी स्थिति हेजिंग विदेशी मुद्रा व्यापारियों विदेशी विनिमय दरों में प्रतिकूल चाल के खिलाफ खुली स्थिति की रक्षा के लिए विदेशी मुद्रा हेजिंग का इस्तेमाल करते हैं, और एक विदेशी मुद्रा हेज रखने से विदेशी विनिमय दर जोखिम का प्रबंधन करने में मदद मिल सकती है। सट्टा स्थिति को कई विदेशी मुद्रा हेजिंग वाहनों के माध्यम से हेज किया जा सकता है जो पूरी तरह से नई विदेशी मुद्रा हेजिंग रणनीति बनाने के लिए अकेले या संयोजन में उपयोग किए जा सकते हैं। एफएक्स हेडिंग वैलीज नीचे विदेशी मुद्रा हेजिंग वाहनों के कुछ सबसे सामान्य प्रकार हैं जो विदेशी मुद्रा बचाव के रूप में आज के बाजारों में इस्तेमाल करते हैं। खुदरा विदेशी मुद्रा व्यापारी आमतौर पर विदेशी मुद्रा हेजिंग वाहन के रूप में विदेशी मुद्रा विकल्प का उपयोग करते हैं। बैंक और विज्ञापन उनके विशिष्ट विदेशी मुद्रा हेजिंग आवश्यकताओं को पूरा करने के लिए आगे, विकल्प, स्वैप, स्वैपैशन और अन्य अधिक जटिल डेरिवेटिव का उपयोग करने की अधिक संभावना रखते हैं। स्पॉट कॉन्ट्रैक्ट्स विदेशी मुद्रा दर को खरीदने या बेचने के लिए एक विदेशी मुद्रा अनुबंध, दो दिनों के भीतर निपटान की आवश्यकता होती है विदेशी मुद्रा हेजिंग वाहन के रूप में, अल्पकालिक निपटान तिथि के कारण, स्पॉट कॉन्ट्रैक्ट कई विदेशी मुद्रा हेजिंग और ट्रेडिंग रणनीतियों के लिए उपयुक्त नहीं हैं। विदेशी मुद्रा हेजिंग रणनीति लागू करते समय विदेशी मुद्रा हेजिंग वाहनों के अन्य प्रकारों के साथ संयोजन में भी अधिकतर विदेशी मुद्रा हाजिर अनुबंध का उपयोग किया जाता है। खुदरा निवेशकों के लिए, विशेष रूप से, स्पॉट कॉन्ट्रैक्ट और इसके जुड़े जोखिम अक्सर अंतर्निहित कारण हैं कि एक विदेशी मुद्रा हेज रखा जाना चाहिए। स्पॉट कॉन्ट्रैक्ट अक्सर विदेशी मुद्रा हेजिंग समाधान की बजाय विदेशी मुद्रा जोखिम जोखिम को हेज करने के कारण का एक हिस्सा होता है। ऑप्शन कॉन्ट्रैक्ट्स एक वित्तीय विदेशी मुद्रा संविदा जिसके तहत क्रेता को किसी विशेष तिथि (समाप्ति की तारीख) पर या उससे पहले एक विशिष्ट मूल्य (स्ट्राइक प्राइस) पर किसी विशिष्ट विदेशी मुद्रा अनुबंध (अंतर्निहित) को खरीदने या बेचने के लिए खरीदार को सही, लेकिन दायित्व नहीं देता है )। विदेशी मुद्रा विकल्प खरीदार विदेशी मुद्रा विकल्प अनुबंध के अधिकार के लिए विदेशी मुद्रा विकल्प खरीदार की रकम का भुगतान करता है, यह विकल्प विकल्प quotpremium. quot कहलाता है विदेशी मुद्रा विकल्प बाजार में खुली स्थिति के लिए एक विदेशी मुद्रा बचाव के रूप में इस्तेमाल किया जा सकता है । ब्याज दर विकल्प एक विशेष ब्याज दर अनुबंध (अंतर्निहित) को खरीदने या बेचने के लिए खरीदार को सही समय पर एक निश्चित ब्याज दर (स्ट्राइक प्राइस) को निर्दिष्ट तिथि (समाप्ति तारीख)। ब्याज दर विकल्प खरीदार यह राशि विदेशी मुद्रा विकल्प अनुबंध के अधिकार के लिए ब्याज दर विकल्प विक्रेता को भुगतान करता है जिसे विकल्प quotpremium. quot कहा जाता है ब्याज दर विकल्प अनुबंधों के साथ हेडिंग मुद्रा जोखिम जोखिम अधिक बार ब्याज दर सट्टेबाजों, विज्ञापनों और बैंकों द्वारा उपयोग किया जाता है खुदरा विदेशी मुद्रा व्यापारियों की तुलना में विदेशी मुद्रा हेजिंग वाहन के रूप में ब्याज दर स्वैप एक वित्तीय ब्याज दर अनुबंध जिसके तहत खरीदार और विक्रेता अनुबंध की अवधि के दौरान ब्याज दर के एक्सपोजर स्वैप करते हैं। सबसे आम स्वैप अनुबंध तय-टू-फ्लोट स्वैप है, जिससे स्वैप खरीदार स्वैप विक्रेता से फ्लोटिंग दर प्राप्त करता है, और स्वैप विक्रेता को स्वैप खरीदार से एक निश्चित दर प्राप्त होती है। अन्य प्रकार के स्वैप में फिक्स-टू-फिक्स्ड और फ्लोट-टू-फ्लोट शामिल हैं। ब्याज दर जोखिम एक्सपोजर को फिर से आवंटित करने के लिए ब्याज दर स्वैप का अधिक बार विज्ञापनों द्वारा उपयोग किया जाता है। फॉरवर्ड एम्प स्वैप मुद्रा आगे और स्वैप अधिकतर खुदरा विदेशी मुद्रा व्यापारियों की बजाय संस्थानों और विज्ञापनों के द्वारा उपयोग किए जाते हैं। एक विदेशी मुद्रा अग्रेषित किसी भविष्य की तारीख या अवधि पर वितरण के लिए निर्धारित दर से विदेशी मुद्रा खरीदने या बेचने का अनुबंध है। विदेशी मुद्रा अग्रेषण अनुबंध विदेशी मुद्रा बचाव के रूप में उपयोग किया जाता है जब किसी निवेशक को भविष्य में किसी बिंदु पर या तो विदेशी मुद्रा भुगतान करने या लेने का दायित्व होता है। यदि विदेशी मुद्रा भुगतान की तिथि और विदेशी मुद्रा के आगे अनुबंध की आखिरी ट्रेडिंग तारीख को मिलाया जाता है, तो निवेशक ने विनिमय दरों के भुगतान की राशि के बारे में पूछा है। विदेशी मुद्रा वायदा अनुबंधों के मानक अनुबंध आकार, समय अवधि, निपटान प्रक्रियाएं और दुनिया भर में विनियमित एक्सचेंजों पर कारोबार होता है। विदेशी मुद्रा आगे के ठेके के वायदा अनुबंधों से अलग अनुबंध आकार, समय अवधि और निपटान प्रक्रिया हो सकती है। विदेशी मुद्रा आगे के ठेके को इस तथ्य के कारण ओवर-द-काउंटर (ओटीसी) माना जाता है कि कोई भी केन्द्रीय व्यापार स्थान और लेनदेन दुनिया भर में हजारों स्थानों पर टेलीफ़ोन और ऑनलाइन ट्रेडिंग प्लेटफॉर्म के जरिये पार्टियों के बीच सीधे आयोजित नहीं किए जाते हैं। एक मुद्रा स्वैप एक वित्तीय विदेशी मुद्रा संविदा है जिसके द्वारा खरीदार और विक्रेता विनिमय मौके पर दो अलग-अलग मुद्राओं की समान प्राथमिक राशि के बराबर होते हैं। अनुबंध की अवधि के दौरान खरीदार और विक्रेता विनिमय उनके संबंधित स्वैप मुद्राओं में तय या फ्लोटिंग दर ब्याज भुगतान। परिपक्वता पर, मुख्य राशि को पूर्वनिर्धारित विनिमय दर पर प्रभावी ढंग से फिर से बदल दिया जाता है ताकि पार्टियां अपने मूल मुद्राओं के साथ समाप्त हो जाएं। एफएक्स हेडिंग कॉस्ट फॉरेक्स की हेजिंग करते समय, लगभग सभी विदेशी मुद्रा हेजिंग वाहन कुछ कीमत पर आते हैं भार उठाते हुए लागत, विकल्प प्रीमियम, मार्जिन और हेजिंग पीएल सभी लागत हैं जो हेजिंग फॉरेक्स से जुड़ी हो सकती हैं। हालांकि, यदि आप उचित परिप्रेक्ष्य से विदेशी मुद्रा हेजिंग की लागत को देखते हैं, तो आपको सबसे अधिक संभावना पता चलेगी कि फ़ॉरेक्स हेजिंग की जगह की जाने वाली लागत, सुरक्षा विदेशी मुद्रा हेजिंग की तुलना में अपेक्षाकृत छोटी है। दूसरी तरफ, एक विदेशी मुद्रा बचाव रखने का पूरा मुद्दा विदेशी मुद्रा बाजार जोखिम जोखिम को उचित कीमत पर ऑफसेट करना है - यदि कोई विदेशी मुद्रा हेजिंग रणनीति लागत प्रभावी नहीं है तो निवेशक को विदेशी मुद्रा बाजार जोखिम के प्रबंधन के लिए अन्य विकल्प तलाशने चाहिए। विदेशी मुद्रा बचाव को रखने के लिए लागत को विदेशी मुद्रा बचाव से पहले ही लिया जाना चाहिए, जबकि बचाव की स्थिति में और फिर विदेशी मुद्रा बचाव को हटा दिया गया है। सिद्धांत रूप में, एक विदेशी मुद्रा हेजिंग रणनीति लगभग हमेशा विदेशी मुद्रा बचाव में रखा गया है इससे पहले कागज पर काफी अच्छा लगेगा। हालांकि, यह केवल विदेशी मुद्रा बचाव के बाद रखा गया है और उसके बाद वास्तविक प्रभाव का एहसास हो गया है। विदेशी मुद्रा हेजिंग में शामिल एक सीखने की अवस्था है, और विदेशी मुद्रा हेजिंग रणनीति का विश्लेषण और संशोधन सीखने की प्रक्रिया का हिस्सा हैं। निष्कर्ष विदेशी मुद्रा हेजिंग, जब ठीक से लागू किया जाता है, एक मूल्यवान विदेशी मुद्रा जोखिम प्रबंधन उपकरण है। हालांकि, अगर विदेशी मुद्रा हेजिंग ठीक से लागू नहीं की गई या पर्यवेक्षण की जा रही है, तो वह विपत्तिपूर्ण हो सकता है। विदेशी मुद्रा हेजिंग रणनीति को लागू करते समय, याद रखें कि व्यापार और हेजिंग विदेशी मुद्रा अक्सर एक अपूर्ण विज्ञान है समझें कि विदेशी मुद्रा हेजिंग एक अंतर्निहित संबद्ध लागत है और इसमें एक सीखने की वक्र भी शामिल है यदि आप एक खुदरा विदेशी मुद्रा व्यापारी हैं, जिसे अब व्यापार और हेजिंग सलाह की आवश्यकता हो, तो सुनिश्चित करें कि आपके पास एक दलाल है जो आपके निवेश के उद्देश्यों को समझने के लिए समय लेता है और आपको गैर-पक्षपाती सलाह देता है